المصرفية مقابل الاستثمار المصرفي
المصرفية هي واحدة من أكثر القطاعات تنظيمًا في الاقتصاد ، وهي أيضًا مسؤولة إلى حد كبير عن الصحة المالية والنمو الاقتصادي للبلد. تطورت الخدمات المصرفية على مر السنين لتناسب أغراضًا مختلفة ، وتعد الخدمات المصرفية الاستثمارية أحد هذه التشكيلات لتناسب أغراض الاستثمار. قبل قانون جلاس-ستيجال ، سُمح للمصارف بالمشاركة في كل من الأعمال المصرفية التجارية والخدمات المصرفية الاستثمارية ، أيهما تفضل. ومع ذلك ، الآن مع القوانين واللوائح الجديدة ، لا يمكن للبنك تقديم هاتين الخدمتين المصرفيتين بسبب تضارب المصالح. تختلف الأنشطة والخدمات المصرفية العادية اختلافًا كبيرًا عن الخدمات التي تقدمها البنوك الاستثمارية.ستوجه المقالة التالية القارئ من خلال تحليل شامل للاختلافات بين هذين النوعين من الخدمات المصرفية وتوضيح الأغراض الأكثر ملاءمة لأي منهما.
البنوك
يحتاج الكثير منا إلى خدمات البنك في إجراء معاملاتنا اليومية ، وهذا هو الحال أيضًا بالنسبة للشركات الصغيرة والشركات الكبيرة التي تحصل على خدمات النظام المصرفي. تشمل الخدمات التي يتم تقديمها في بنك تقليدي ، والمعروف أكثر باسم البنك التجاري ، الحصول على ودائع من العملاء وتقديم القروض. يتم شرح الآلية التي تعمل بموجبها البنوك التجارية على النحو التالي. تحصل البنوك على ودائع من هؤلاء العملاء الذين يحتاجون إلى مكان آمن لفائض الأموال. يتم استخدام هذه الأموال من قبل البنوك لتقديم قروض لعملائها الآخرين الذين يعانون من نقص التمويل ، مقابل رسوم تعرف باسم دفع الفائدة. توفر البنوك أيضًا تأمينًا على الودائع (وفقًا لما يقتضيه القانون في دول مثل الولايات المتحدة والمملكة المتحدة).سيتم تحصيل مدفوعات سداد القروض والفوائد عند استحقاقها ، وسيتم الاحتفاظ بمخزن من الأموال جانباً لتلبية طلبات سحب الودائع. في حالة عدم تمكن العميل من سداد القرض ، سيتم بيع الأصل المحتفظ به كضمان واسترداد القرض. أكبر البنوك التجارية في الولايات المتحدة تشمل Bank of America و JP Morgan Chase و Citibank.
الاستثمار المصرفي
تقدم بنوك الاستثمار خدمات للعملاء من خلال مساعدة الشركات على زيادة رأس المال في أسواق الأسهم من خلال التعهد بتقييم أسهم الشركة ، وتقديم خدمات الاكتتاب ، وإجراء العروض على الطريق لتحفيز اهتمام المشترين المحتملين ، والمساعدة في بيع الأسهم للجمهور. تشمل خدمات الاكتتاب التي تقدمها البنوك الاستثمارية شراء أسهم الشركة ، وتحمل مخاطر بيع جميع الأسهم المشتراة للجمهور ، وما إلى ذلك. كما تقوم البنوك الاستثمارية بالترويج لبيع هذه الأسهم من خلال مساعدة الأفراد ومديري الصناديق مثل صناديق التحوط والمعاشات التقاعدية. الأموال لشراء هذه الأسهم.خدمة قيمة أخرى تقدمها البنوك الاستثمارية هي الخدمات الاستشارية بشأن قرارات الاندماج والاستحواذ. بعد انهيار بنك الاستثمار الأمريكي الكبير ، الأخوان ليمان ميريل لينش ، البنوك الاستثمارية الرائدة في الولايات المتحدة هي جولدمان ساكس ومورجان ستانلي.
ما الفرق بين الخدمات المصرفية والاستثمارية؟
تشكلت بنوك الاستثمار نتيجة للتطورات التي تطورت في الصناعة المصرفية ، وتقدم خدمات محددة ، مختلفة تمامًا عن النظام المصرفي التقليدي. يخدم كل من البنوك الاستثمارية والبنوك التجارية غرض توفير الأموال لتلك الأطراف المحتاجة إلى الأموال ، على الرغم من اختلاف الأساليب المستخدمة. الفرق الأساسي بين هذين الشكلين من الخدمات المصرفية هو أن البنوك الاستثمارية تتعامل مع الأوراق المالية والبنوك التجارية التقليدية لا تتعامل معها. في ظل النظام المصرفي التقليدي ، تتمثل الأنشطة الرئيسية في قبول الودائع وتقديم القروض ، بينما تقوم البنوك الاستثمارية بأنشطة مساعدة الشركات على زيادة رأس المال من خلال ضمان الأوراق المالية وتقديم المشورة بشأن الاستثمار.
باختصار:
المصرفية مقابل الخدمات المصرفية الاستثمارية؟
• تقدم كل من البنوك الاستثمارية والبنوك التجارية خدمات مماثلة ، مما يساعد أولئك الذين يحتاجون إلى التمويل للحصول على ذلك من الكيانات التي لديها أموال فائضة ؛ على الرغم من اختلاف الأنشطة المضطلع بها لتوفير التمويل عن طريق كلا الشكلين.
• تساعد البنوك الاستثمارية الشركات الكبيرة على إصدار أسهم لزيادة رأس المال وتقديم الخدمات الاستشارية للعملاء. تقدم الأعمال الرئيسية للبنوك التقليدية القروض وقبول الودائع.
• يحظر قانون جلاس-ستيجال البنوك من تقديم كلتا الخدمتين اللتين تمت تجربتهما بعد انهيار بنك الاستثمار الكبير ليمان براذرز.
