الفرق الرئيسي - التحليل الأفقي مقابل التحليل الرأسي
البيانات المالية مثل بيان الدخل والميزانية العمومية وبيان التدفق النقدي هي بيانات مهمة يجب دراستها على نطاق واسع من أجل الوصول إلى استنتاجات بشأن أداء السنة المالية الحالية وكذلك للمساعدة في التخطيط المقبل ميزانية السنة المالية. التحليل الأفقي والعمودي نوعان رئيسيان من طرق التحليل المستخدمة لهذا الغرض. يتمثل الاختلاف الرئيسي بين التحليل الأفقي والرأسي في أن التحليل الأفقي هو إجراء في التحليل المالي تتم فيه مقارنة المبالغ في البيانات المالية على مدى فترة زمنية معينة سطرًا بسطر من أجل اتخاذ القرارات ذات الصلة بينما التحليل الرأسي هو طريقة التحليل من البيانات المالية حيث يتم سرد كل بند كنسبة مئوية من عنصر آخر.
ما هو التحليل الأفقي؟
التحليل الأفقي ، الذي يشار إليه أيضًا باسم "تحليل الاتجاه" ، هو إجراء في التحليل المالي حيث تتم مقارنة كميات المعلومات المالية خلال فترة زمنية معينة سطرًا بسطر من أجل اتخاذ القرارات ذات الصلة.
على سبيل المثال. يظهر أدناه بيان الدخل لشركة HGY للسنة المنتهية في 2016 جنبًا إلى جنب مع النتائج المالية لعام 2015.
يتضمن التحليل الأفقي مقارنة النتائج المالية سطراً بسطر أفقياً. يساعد هذا في فهم كيفية تغير النتائج من فترة مالية إلى أخرى.يمكن حساب ذلك من حيث القيمة المطلقة وكذلك من حيث النسبة المئوية. في المثال أعلاه ، زادت إيرادات HGY بمقدار 1 ، 254 مليون دولار (6 ، 854 مليون دولار - 5 ، 600 مليون دولار). كنسبة مئوية ، تبلغ هذه الزيادة 22.4٪ (1 دولار ، 254 مليون دولار / 5 دولارات ، 600 مليون100).
من المهم لكل شركة أن تطور أعمالها بمرور الوقت من أجل خلق قيمة للمساهمين. وبالتالي ، يساعد التحليل الأفقي على فهم مدى نجاح تحقيق ذلك مع الأخذ في الاعتبار فترة زمنية.
ما هو التحليل الرأسي؟
التحليل الرأسي هو طريقة تحليل البيانات المالية حيث يتم سرد كل عنصر كنسبة مئوية من عنصر آخر لإجراء عملية صنع قرار مفيدة. هنا ، يتم التعبير عن كل عنصر سطر في بيان الدخل كنسبة مئوية من إيرادات المبيعات ويتم التعبير عن كل عنصر سطر في الميزانية العمومية كنسبة مئوية من إجمالي الأصول. استمرار من المثال أعلاه ،
على سبيل المثال. هامش الربح الإجمالي لـ HGY لعامي 2015 و 2016 هو 3 دولارات ، ويمكن حساب 148 مليونًا على النحو التالي
هامش الربح الإجمالي لعام 2015=3 دولارات ، 148 مليون دولار / 5 دولارات ، 600 مليون100
=56.2٪
هامش الربح الإجمالي لعام 2016=3 دولارات ، 844 مليون دولار / 6 دولارات ، 854 مليون100
=56.1٪
تشير المقارنة بين النسبتين إلى أنه على الرغم من الارتفاع في كل من الإيرادات وتكلفة المبيعات ، إلا أن إجمالي الربح قد تغير بشكل هامشي فقط.
يجب إعداد البيانات المالية بتنسيق عمودي قياسي وفقًا لمعايير المحاسبة. يتمثل الاستخدام الرئيسي للتحليل الرأسي في حساب النسب المالية التي تعد بدورها مقاييس أساسية في تقييم أداء الشركة. بمجرد حساب النسب ، يمكن مقارنتها بسهولة بالنسب في الشركات المماثلة لغرض قياس الأداء.
الشكل 01: يتم إجراء التحليل الأفقي والتحليل الرأسي باستخدام نفس البيانات المالية
ما الفرق بين التحليل الأفقي والرأسي؟
التحليل الأفقي مقابل التحليل الرأسي |
|
| التحليل الأفقي هو إجراء في التحليل الأساسي تتم فيه مقارنة كميات المعلومات المالية خلال فترة زمنية معينة سطرًا بسطر من أجل اتخاذ القرارات ذات الصلة. | التحليل الرأسي هو طريقة تحليل البيانات المالية حيث يتم سرد كل عنصر كنسبة مئوية من عنصر آخر للمساعدة في اتخاذ القرار. |
| الغرض الرئيسي | |
| الغرض الرئيسي من التحليل الأفقي هو مقارنة عناصر السطر لحساب التغييرات بمرور الوقت. | الغرض الرئيسي من التحليل الرأسي هو مقارنة التغييرات من حيث النسبة المئوية. |
| فائدة | |
| التحليل الأفقي يصبح أكثر فائدة عند مقارنة نتائج الشركة مع السنوات المالية السابقة. | التحليل العمودي أكثر فائدة في مقارنة نتائج الشركة مع الشركات الأخرى. |
ملخص- التحليل الأفقي مقابل التحليل الرأسي
يعتمد الاختلاف الرئيسي بين التحليل الأفقي والرأسي على الطريقة التي يتم بها استخراج المعلومات المالية في البيانات لاتخاذ القرار. يقارن التحليل الأفقي المعلومات المالية بمرور الوقت من خلال اعتماد طريقة سطر بسطر. يركز التحليل الرأسي على إجراء مقارنات بين النسب المحسوبة باستخدام المعلومات المالية.يتم إجراء هاتين الطريقتين باستخدام نفس البيانات المالية وكلاهما لهما نفس القدر من الأهمية لاتخاذ القرارات التي تؤثر على الشركة على أساس مستنير.
